隨著多層次資本市場建設的持續推進，我國進入了資源整合和金融創新的時代。中國金融市場日趨開放，自貿區紛紛設立，人民幣國際化，利率自由化，至近期國企改革等，都逐步與世界金融市場接軌。另一方面隨著互聯金融、供應鏈金融的興起，金融創新成為金融界的新領域。金融風口下，企業如何借助金融市場進行多元化的融資，傳統企業如何借助資本的力量進行產業升級，降低融資成本?產業企業如何與金融機構深入合作，充分運用金融工具?在國家戰略推動下，又該如何尋挖掘新的投資機遇?在全球金融市場環境中，企業如何做好資源配置?中國人民大學聯合新加坡國立大學特別推出理論與實戰并重的企業家金融投資課程，幫助學員透析環球市場形勢，實踐前沿投融資戰略; 引領企業家捕捉金融創新機遇，有效對接資本市場。
本課程依托中國人民大學優秀的管理與金融學科，云集國內外一流的教授資源和金融業界的專家資源，借鑒世界著名商學院培養金融界領袖的經典模式，結合中國高層金融管理人才需求的現狀，為中國高級金融管理人員學習先進的金融管理理論和思想、提升個人戰略素質、拓展精英人脈，提供一個廣闊的平臺，致力于培養一批具有全球化視野、戰略化眼光能力、深諳資本運作的中國企業家。
【課程介紹】
（模塊一） 宏觀經濟與金融市場
中國宏觀經濟形勢研判
本課程將全面展現新中國成立特別是改革開放以來中國經濟的發展歷程，以全球化的視角重點剖析中國在轉型過程中所面臨的主要經濟、社會問題，探討其產生的原因和解決的辦法，并展望未來的發展趨勢。課程旨在幫助學員深刻理解企業經營的社會環境，把握政府宏觀調控的內在規律和政策導向，提高在微觀決策中應對宏觀變化的能力，正確定位企業在全球經濟發展版圖上的坐標與前進方向，規避風險、掌握先機。
脫實向虛和資產泡沫
正由"脫實向虛"轉向為"脫虛向實",最終取決于深層次的市場化改革,標本兼治才是引導資金"脫虛向實"的正道近年來,我國國內資產價格(尤其是房價)不斷高企,與此同時,實體制造業(主要是民間投資)卻持續低迷。那么,抑制資產泡沫(尤其是房地產領域)果真能引導資金"脫虛向實"嗎? 本課程將詳細解讀脫實向虛和資產泡沫的關系以及未來的解決方向。
中國金融監管改革
一國金融監管架構和監管重點，與該國金融模式、金融結構和金融風險的特性有著密切的關系。本課程將詳細解讀中國金融模式的變化，以及金融監管架構的變革要求。
?。?/span>模塊二） 資本市場投資實踐
終極價值投資：大數投資
大數投資是以概率抽樣方法選擇少數且必要數量的上市公司擬合投資全部上市公司的投資方法。概率抽樣、組合投資、合理估值、長期持有和策略優化構成了大數投資的核心內容。本課程基于企業是提供人類生存和發展所需產品和服務的核心主體，投資全部企業不啻于投資人類終極價值這一認識，利用統計學中的大數定律，在股市中構建投資組合，擬合全部上市公司，從而獲得安全、穩定、高額的投資收益。
投資人的經濟學
本課程的內容包括：一、投資人的經濟學：市場理論：股市樓市與雙循環的市場經濟、虛擬經濟的價值投資與理性決策、資產泡沫的價值屬性與現代金融、現代產權制度的性質與在險財富、股市的價值中樞與非理性繁榮;二、投資人的經濟學：企業理論：企業制度的使命和傳承基因、現代企業制度的三個分離、管理的職業化與股權投資、私募股權的價值發現與估值、三足鼎立的商業模式及其變種、企業的經營性溢價與高管激勵。
風投行業大趨勢
中國經濟面臨著新的十字路口。經濟下行壓力大，轉型困難重重，隨著大量資金涌入房地產，有關房地產泡沫經濟的憂慮持續升溫。在這個宏觀背景下，2018-2019年間投資人眼中的發展趨勢和投資機遇在哪里，投資在哪些領域會帶來長期回報，以及投資人當下面臨著怎樣的嚴峻挑戰?本課程將以PANEL的形式圍繞著名投資人和其他一些與投資相關的問題，進行深入探討。
?。K三） 公司金融與產融結合
現代企業與股權投資的產業化
在現代企業內部，不僅有股東和企業家的博弈，還有股東和股東之間的博弈棋局。因為和傳統企業相比，現代企業的股東有三類：資本家股東，股權投資商和股票投資人。三類股東由于價值取向不同，企業牌局自然會有“局中局”，而這三種角色之間的千絲萬縷的關系又對現代企業資本運營究竟產生著怎樣的影響?
資本運作下的企業上市與并購
企業的快速發展需要資金的強力支持，然而，很多好企業、好項目一直苦惱于資金匱乏，同時，絕大多數的企業也嚴重匱乏“資源”，技術、管理、客戶、渠道、品牌等資源匱乏構成了企業成長的瓶頸。本課程講授融資、并購和上市的知識、技巧、實現途徑、成功經驗與失敗教訓等，與學員展開深度互動交流。
企業資產證券化
企業資產證券化指將缺乏流動性的資產，轉換為在金融市場上可以自由買賣的證券的行為，使其具有流動性。它是以特定資產組合或特定現金流為支持，發行可交易證券的一種融資形式。傳統的證券發行是以企業為基礎，而企業資產證券化則是以特定的資產池為基礎發行證券。資產證券化正在成為降低融資成本，直接融資體系的新亮點。本課程將以案例的形式來重點闡述企業資產證券化的現狀、優點、基本運作流程以及風險防范。
市值管理與財務分析
本課程將幫助企業領導者學會分析企業股權的特性如控股權與非控股權、流通性與非流通性等問題，了解國內外關于評估價值的溢價方法，學會并購，提高市盈率。通過財務分析掌握企業價值評估的基本方法，資產基礎途徑Z、收益途徑和市場途徑三大評估途徑等。
企業轉型與產融結合
傳統企業如何借助金融的力量尋求轉型升級，實現跨越式發展?金融風口下，企業如何借助金融市場進行多元化的融資，降低融資成本?幫助企業家深刻洞悉中國金融體系現狀與創新發展新格局，深入了解企業持續發展與產融結合的互動機制，準確把握國內外最新監管政策與趨勢，抓住經濟發展新常態下的企業發展與轉型新機遇。
?。K四） 金融創新與價值創造
互聯網金融模式與科技金融創新
科技與互聯網作為新興產業與金融業緊密聯系，越來越多的投資涌向這個領域。金融科技和互聯網金融的創新與進步極大促進了金融業的發展。本課程將結合金融實務，解析金融科技創新有哪些新的領域，未來可以投資的領地?隨著互聯網和大數據的蓬勃發展，通過全新的市場思維進行商業模式和服務模式的革新來迎接互聯網金融帶來的哪些巨大機遇和挑戰?
供應鏈金融
供應鏈金融是商業銀行信貸業務的一個專業領域(銀行層面)，也是企業尤其是中小企業的一種融資渠道(企業層面)。本課程主要對供應鏈金融產業宏觀環境、前瞻趨勢、實戰操作技巧等進行深入分析，共享供應鏈金融經營與發展思路。
PPP模式創新與運作策略
現階段我國PPP模式發展迅速，PPP模式不僅是微觀層面的操作模式升級，更是宏觀層面的體制機制變革，作為企業，如何參與到PPP運作模式當中，如何進行項目的優劣識別，如何申請項目，如何進行融資，如何進行風險識別和管控，如何進行利潤的分配等等，本課程將會從PPP的實踐案例中來分析它的優缺點和可操作性。
互聯網金融營銷
人大商學院獨創課程。本課程將辨識了產品組合與生態圈的不同，描繪了基于電商平臺、基于社交平臺、基于搜索平臺等不同視角的“產品組合及互聯網金融生態圈”，提煉了互聯網金融創新的不同歸因，包括 “需求拉動”、“技術推動”、“競爭驅動”等多個側面。分析價格的整合營銷意義，并結合實踐，分析了互聯網金融的價格形成基礎及互聯網金融價格策略。
?。K五） 私募股權投融資
近年來，隨著我國多層次資本市場體系改革日益深入，持續高速增長的中國經濟使中國成為亞洲最為活躍的私募股權投資市場。但由于國內上市資源供不應求和信息不對稱，吸引并利用內外資私募股權投資，成為幫助企業獲取優質資本資源的重要途徑。本課程將使學員掌握私募投融資決策的路徑、方法和技巧，并了解資本定價的方法和核心控制點。
?。K六 ）企業國際化發展與金融戰略
全球化背景下的金融市場與金融工具
金融市場在籌集投資資本過程中起著至關重要的作用，從而對社會財富的形成也會產生重要影響。本課程研究金融市場的這一功能，同時也研究其他諸多功能。課程重點關注國際、國內金融市場的特征和結構(如股票、債券、衍生品、黃金市場及外匯市場)。通過課程的學習，使學員知曉國際化金融市場如何充當聯系資金需求方和資金供給方的紐帶，如何促進資金需求方實現資金融通，金融市場提供給企業的融資與投資工具有哪些，企業應如何選擇這些金融工具，金融市場的波動如何影響企業經營，企業應如何選擇合適的金融工具以規避風險。
國際貨幣政策新趨勢
從貨幣國際化政策制定者和管理者的角度，對中國貨幣政策進行分析。本課程讓學員深刻解讀中國貨幣政策及其對自身組織的影響意義，正確預測中國宏觀經濟及貨幣政策走向，全面提升對貨幣政策的敏感性和應對能力。
十九大后”一帶一路”建設與中國對外投資走向
世界經濟重心已經轉移到亞洲， “一帶一路”在中國的周邊國家、延伸大陸帶及相關海域進行了戰略性布局，可以促進中國與周邊國家的區域經濟一體化的發展，同時也是對國際合作及全球治理新模式的積極探索，將會對以發達國家為主導的傳統國際經濟秩序形成制衡，有望改變世界經濟的現有格局。以中國為代表的發展中國家可能成為國際金融體系中的重要一極。在國家大形勢下，對企業的經營發展有哪些機會點，如何“好風憑借力，送我上青云”?
全球資產配置
一個時代的過去，伴隨著另一個時代的到來，那就是資產配置時代。正如“現代投資組合之父”、諾貝爾經濟學獎獲得者馬科維茨所說，“資產配置多元化是投資的唯一免費午餐”。那么，對于投資者而言，資產配置的優勢究竟在哪?資產配置可以應用于任何擁有兩只以上股票的投資組合內，唯較常用于資產類別的層面。不同類別的資產在市場上的運作也有所不同，所以其回報和所涉及的風險亦各有不同。資產配置要解決的是企業或個體資金的合理分配(投資)問題。資本市場不同主體通過對資金流向的選擇，對整個社會的資源配置產生導向性影響。由于市場投資主體為理性經濟人，任何資本都有著明確的逐利動機;同時又由于整個資本市場存在著強大的評價、選擇和監督機制，使得社會資金總體上總是流向產生高回報的行業、企業或個體，從而形成整個社會的資金高使用效率和資源優化配置。
?。K七） 實戰課堂
“最接地氣”的教學模式和學習體驗，是人大商學院高層管理教育的最大特色。本模塊由三部分組成，不定期進行。
●標桿企業參訪將結合課程主題進行對標和考察，與企業負責人共同探討資本時代的變革。供應鏈金融主題將移動課堂至深圳，實體走訪怡亞通和創捷企業;互聯網金融與科技金融主題將走訪京東金融或易寶支付企業;企業轉型與產融結合將走訪阿里巴巴和支付寶企業。
●投資實踐私享會將以私董會的方式進行，提出投資實質問題，與各位學員專家在不同環境下去看，去聽，去反思，去討論，去碰撞，幫助學員實現自我、變革組織和達善社會的理想。
●全球金融論壇是人大商學院每年舉辦的金融盛會，屆時會有更多前沿專家學者蒞臨人大，為學員們開拓視野提供“源泉”。
?。K八） 新加坡參訪模塊
新加坡是亞洲的發達國家，根據2015年的全球金融中心指數(GFCI)排名報告，新加坡是繼紐約、倫敦、香港之后的第四大國際金融中心，也是亞洲重要的服務和航運中心之一。此模式為中國人民大學商學院與新加坡國立大學風險管理所共同研發設計，通過國立大學學術權威教授和業界高管課程講授、新加坡金融機構參訪、國立大學金融領域校友交流，深度解析新加坡金融環境并體會當地風土人情。
模塊特色
● 近距離聆聽大師箴言----與世界頂級金融學家共話創新與管理，蘊涵東西方思想智慧。
● 與銀行家面對面交流----參訪新加坡商業銀行和證券交易所，聆聽國際化銀行家的實戰操作。
● 獲取資本市場的青睞----整合新加坡最優秀的投資機構，獲得資本市場的青睞。
● 獲得新加坡校友資格----學員獲得新加坡國立大學校友資格和結業證書，提供新加坡終身學習交流平臺。
